월배당ETF KODEX 미국AI테크TOP10 +15%프리미엄 483280

목록	내용
종목코드	483280
현재주가	10,160원(7월 26일 기준)
시가총액	2,743억원
투자위험도	1단계 매우 높은위험
유형	해외주식형, 스타일
상장일	2024-05-28
괴리율(60일 평균)	0.15%
추적오차율(60일 평균)	1.62%
자산운용사	삼성자산운용

✅KODEX 미국AI테크TOP10 +15%프리미엄 증권상장지수투자신탁 [주식-파생형]

✅투자위험도가 1위인 이유는 상장한지 3년이 되지 않았기 때문입니다.

✅괴리율 안정적이지만 추척오차율이 조금 벌어져 있습니다.

커버드콜 ETF 22가지

월배당ETF KODEX 미국AI테크TOP10 +15%프리미엄 483280

2. 투자전략

항목	내용
기초지수	KEDI 미국 AI 테크 TOP10+15%프리미엄 지수(Total Return)
산출기관	한국경제신문
산출방식	시가총액 방식
리밸런싱	주식 : 연 4회 (3, 6, 9, 12월 두 번째 수요일) 옵션매도 : 탄력적
합성 여부	X
환헤지 여부	X
옵션 매도 비중	0 ~100%

1) 운용방법

KEDI(한국경제신문)에서 산출·발표하는 “⌕ KEDI 미국AI테크TOP10+15%프리미엄 지수(Total Return) KRW”를 기초지수로 하여 1좌당 순자산가치의 변동률을 기초지수의 변동률과 유사하도록 운용합니다. 기초지수 매수와 콜옵션지수 옵션매도를 동시에 실시하는 ⌕커버드콜 ETF입니다.

2) 매수포지션

✅ 기초지수 : KEDI 미국AI테크TOP10+15%프리미엄 지수(Total Return, KRW)

KODEX 미국AI테크TOP10 +15%프리미엄 ETF는 테크 주식 포트폴리오를 구성하기 위해, 먼저 NASDAQ에 상장된 보통주와 NYSE에 상장된 ADR 중에서 유동시가총액이 100억 달러 이상인 기업들을 대상으로 합니다. 이러한 기준에 부합하는 기업들을 선별하여 총 30개의 종목을 선정합니다.

3) 콜옵션매도 포지션

✅ 옵션 포지션 : NASDAQ100지수를 기초자산으로 하는 콜옵션

✅ 연간 프리미엄 15% 수준의 NASDAQ100지수를 기초자산으로 하는 콜옵션을 매도

차트를 보면 커버드콜 100% 옵션매도 전략은 수익이 제한되어 있습니다. 콜옵션 매도 비중을 조절하게 되면 기초지수의 상승분을 어느정도 흡수 할 수 있습니다. 커버드콜은 횡보장에서 유리한 전략입니다. 커버드콜 ETF를 선택하실 때 옵션 매도 비중이 몇 %가 되는지도 한번 체크해보시는 것이 좋습니다.

롤오버: 매도대상 콜옵션의 옵션만기일이 도래하면 롤오버를 수행합니다. 이 과정에서 옵션만기일 전일의 나스닥 지수 종가를 기준으로 새로운 행사가를 설정하고, 매도비율을 결정합니다. 이러한 절차를 통해 기존 만기가 도래한 옵션을 새로운 옵션으로 대체함으로써 지속적인 포트폴리오 관리를 유지합니다.

혼합 전략: NASDAQ100 지수를 기초자산으로 하는 콜옵션을 매도하는 전략을 활용하여 혼합 포지션을 구성합니다. 이 혼합 전략은 콜옵션 매도를 통해 수익을 창출하며, 동시에 포트폴리오의 리스크를 분산시키는 역할을 합니다. 이러한 방식으로 주식과 파생상품을 조합하여 안정적이면서도 효율적인 포트폴리오를 운용합니다.

현금 재투자: 혼합 포지션에서 발생하는 현금, 즉 배당금과 콜옵션 매도로 인해 발생한 콜 프리미엄을 지수에 재투자하는 방식으로 총수익(Total Return) 지수를 산출합니다. 이렇게 발생한 현금을 다시 투자함으로써 포트폴리오의 성장 잠재력을 극대화하고, 총수익을 높일 수 있습니다.

4) 환헤지 여부

✅ 환헤지를 실시하지 않는 환 노출형입니다.

KODEX 미국AI테크TOP10 +15%프리미엄 ETF는 외국통화표시자산에의 투자로 인해 발생하는 환율변동위험을 제거하기 위한 환헤지전략을 실시하지 않기 때문에 환율변동위험에 노출됩니다.

5) 종목교체 시기

✅ 정기변경 : 주식 포트폴리오는 연 2회(3월, 9월)에 변경, 옵션 포트폴리오는 주 1회 변경

✅수시변경: 개별 종목의 편입 비중이 특정 기준을 초과하는 경우, T+1 영업일 주식시장 종료 시점 및 지수 산출 이후에 종목 비중을 조정합니다.

현금 재투자: 혼합 포지션에서 발생하는 현금, 즉 배당금과 콜옵션 매도로 인해 발생한 콜 프리미엄을 지수에 재투자하는 방식으로 총수익(Total Return) 지수를 산출합니다. 이렇게 발생한 현금을 다시 투자함으로써 포트폴리오의 성장 잠재력을 극대화하고, 총수익을 높이는 데 기여합니다. 이러한 재투자 전략은 지속적인 수익 창출과 자산 증식을 목표로 합니다

3. 총 보수율 수수료

✅ 0.390% (지정참가회사 : 0.001%, 집합투자 : 0.359%, 신탁 : 0.020%, 일반사무 : 0.010%)

4. 수익률

목록	수익률
1개월	-2.13%
3개월	N/A
6개월	N/A
1년	N/A

KODEX 미국AI테크TOP10 +15%프리미엄 ETF는 상장한지 얼마 안된 ETF이기 때문에 1개월치 수익률만 나와있습니다. 최근 기술주 테마 종목들이 분위기가 좋지 않아 수익률은 마이너스를 그리고 있습니다. (그동안 너무 많이 오르긴 했죠…)

상장 이후로는 1.96%의 상승을 보였습니다. 10%넘게 계속 오르다가 7월들어 상승분에 대한 이익 실현, 트럼프의 반도체 제약 발언, 투자심리 위축등의 이유로 하락의 포물선을 그리고 있습니다.

5. 배당금(분배금)지급일 및 과세

목록	내용
최근 분배금	156원(24.6.27)
1년 분배율	1.43%(1개월치)
지급방법	월 배당
지급시기	매월 마지막영업일 (영업일이 아닌 경우 그 직전 영업일)

1)배당금

최근 배당금 1주당 156원입니다. 1.43%의 분배율을 보이고 있습니다.

2)세금

세금은 매매차익, 분배금 15.4% 부과됩니다. 국내상장 미국ETF 세금은 다음의 글을 읽어보시길 바랍니다.

국내상장 ETF 세금

6. 포트폴리오(24.7.26 기준)

순위	보유종목	비중(%)
1	NVIDIA Corp	18.76%
2	MICROSOFT	18.50%
3	APPLE Inc	15.39%
4	ALPHABET INC-CL A	15.20%
5	Amazon.com Inc	10.04%
6	BROADCOM LTD	6.16%
7	Meta Platforms Inc-CL A	5.30%
8	TAIWAN SEMICONDUCTOR-SP ADR	4.43%
9	TESLA MOTORS	3.27%
10	ADVANCED MICRO DEVICES	2.91%

포트폴리오 10개 기업은 엔비디아, 마이크로소프트, 애플 등입니다. 이 비중을 보면 ETF마다 조금씩 비중이 다릅니다.

7. KODEX 미국AI테크TOP10 +15%프리미엄 ETF 마무리

KODEX 미국AI테크TOP10 +15%프리미엄 ETF 투자전략에 대해 정리해보았습니다. 이외에 다른 ETF들도 있으니 궁금하신 것들은 한 번 읽어보시길 바랍니다.

미국국채 ETF 종류 국내상장 미국ETF S&P500 종류